Tokenized deposits krijgen toegang tot Swifts blockchainledger

IBM heeft een bèta-integratie gelanceerd waarmee financiële instellingen via Digital Asset Haven kunnen aansluiten op de blockchain-gebaseerde shared ledger van Swift. Banken kunnen daarbij tokenized-deposittransacties versturen met de bestaande ISO 20022-berichtenstandaard, zonder nieuwe blockchain-specifieke systemen te hoeven bouwen. Swift verbindt wereldwijd ruim 12.500 financiële instellingen in meer dan 200 markten, en zeventien vroege deelnemers testen het systeem al actief.

Waarom ISO 20022 het verschil maakt

De grootste horde voor institutionele blockchainadoptie zit zelden in de techniek zelf, maar in de aansluiting op bestaande compliance- en betalingssystemen. IBM’s nieuwe adapter lost dat op door banken toe te staan instructies te versturen in het berichtformaat dat ze al gebruiken voor conventionele grensoverschrijdende betalingen. Swifts ledger draait op Hyperledger Besu, een Ethereum Virtual Machine-compatibele permissioned blockchain waarbij alleen bekende, goedgekeurde validatornodes – de deelnemende banken zelf – transacties bevestigen.

Transacties kunnen daardoor 24 uur per dag, zeven dagen per week worden verplaatst, terwijl de uiteindelijke afwikkeling via bestaande systemen zoals real-time gross settlement blijft lopen. Volgens het persbericht van IBM is de shared ledger van Swift in minder dan negen maanden van concept naar activatie gegaan, ontwikkeld in samenwerking met meer dan veertig financiële instellingen wereldwijd.

Tokenized deposits als antwoord op stablecoins

Tokenized deposits gelden binnen de banksector als een van de belangrijkste reacties op de opmars van stablecoins. Ze bieden een deel van de programmeerbaarheid en snellere afwikkeling van blockchaintechnologie, terwijl ze een verplichting blijven van gereguleerde commerciële banken. IBM en Swift proberen die overgang operationeel zo herkenbaar mogelijk te houden: de blockchain vormt de onderlaag, terwijl ISO 20022-berichten, bestaande compliance-processen en bankgestuurde infrastructuur bovenop blijven draaien.

Vergelijkbare experimenten lopen ook buiten het Swift-netwerk, zoals blijkt uit de tokenized-depositotest van banken in Canada, waarbij eveneens wordt gekeken hoe blockchaininfrastructuur zich verhoudt tot bestaande betalings- en toezichtkaders.

On-premises versie voor gereguleerde instellingen

Naast de Swift-adapter introduceert IBM tegelijkertijd een on-premises bètaversie van Digital Asset Haven. Instellingen kunnen het platform daarmee volledig binnen hun eigen datacenters draaien op IBM Z– en LinuxONE-infrastructuur, zonder afhankelijkheid van publieke cloudomgevingen. Voor zwaar gereguleerde banken kan die mate van controle over data en cryptografische sleutels net zo zwaar wegen als de blockchainfunctionaliteit zelf.

De koppeling tussen blockchainmarkten en gereguleerd bankgeld staat ook centraal in bredere institutionele initiatieven, zoals te zien is bij Pontes en de infrastructuur rond getokeniseerde markten, waar centrale banken vergelijkbare vraagstukken over afwikkeling en toezicht onderzoeken.

Wat volgt in het lopende pilotprogramma

Zowel de ISO 20022-adapter als de on-premises versie van Digital Asset Haven bevinden zich nog in de bètafase. IBM heeft geen concrete datum genoemd voor algemene beschikbaarheid van beide onderdelen. Onder de zeventien deelnemende instellingen bevinden zich onder meer Citi, HSBC, UBS, BNP Paribas, Standard Chartered, Wells Fargo, BNY, DBS en MUFG Bank, wat de reikwijdte van de pilot over meerdere regio’s onderstreept.